女士們、先生們，大家好！

衷心祝賀芬蘭央行新興經(jīng)濟(jì)體研究院成立30周年，感謝Rehn行長邀請我出席本次紀(jì)念活動，與其他央行行長共同討論央行數(shù)字貨幣（CBDC）這一重要話題。我想簡要介紹數(shù)字人民幣研發(fā)的進(jìn)展情況，以及在此過程中，我們在保護(hù)隱私和維護(hù)金融穩(wěn)定方面開展的工作。

一、數(shù)字人民幣研發(fā)進(jìn)展情況

近年來，特別是新冠肺炎疫情暴發(fā)后，全球電子支付尤其是移動支付迅速發(fā)展。去年，中國移動支付金額同比增長近25%，目前普及率已達(dá)86%，在便利居民生活的同時有力支持了抗疫工作。但當(dāng)前，電子支付工具主要由私人部門提供，可能存在市場分割、隱私泄露等風(fēng)險。CBDC使得央行可以在數(shù)字經(jīng)濟(jì)時代繼續(xù)為公眾提供可信、安全的支付手段，在提升支付效率的同時維護(hù)支付體系穩(wěn)定。

目前，110多個國家不同程度上開展了CBDC相關(guān)工作。對中國而言，研發(fā)數(shù)字人民幣主要是為了滿足國內(nèi)零售支付需要，提升普惠金融發(fā)展水平，提高貨幣和支付體系運(yùn)行效率。

人民銀行從2014年起開始研究法定數(shù)字貨幣，在2016年搭建了中國第一代央行數(shù)字貨幣原型，同時提出M0定位、雙層運(yùn)營體系、可控匿名等基本特征。2017年起，人民銀行與商業(yè)銀行、互聯(lián)網(wǎng)公司等合作，共同進(jìn)行數(shù)字人民幣研發(fā)。2019年末，數(shù)字人民幣開始試點(diǎn)，目前包括十個城市及2022北京冬奧會場景。部分城市還推出了數(shù)字人民幣綠色出行、低碳紅包等使用場景。今年7月，人民銀行發(fā)布了數(shù)字人民幣白皮書。截至今年10月8日，數(shù)字人民幣試點(diǎn)場景已超過350萬個，累計開立個人錢包1.23億個，交易金額約560億元。

下一步，我們將根據(jù)試點(diǎn)情況，有針對性地完善數(shù)字人民幣的設(shè)計和使用。一是參考現(xiàn)金和銀行賬戶管理思路，建立適合數(shù)字人民幣的管理模式；二是繼續(xù)提升結(jié)算效率、隱私保護(hù)、防偽等功能；三是推動數(shù)字人民幣與現(xiàn)有電子支付工具間的交互，實(shí)現(xiàn)安全與便捷的統(tǒng)一；四是完善數(shù)字人民幣生態(tài)體系建設(shè)，提升數(shù)字人民幣普惠性和可得性。

二、有效應(yīng)對CBDC對金融穩(wěn)定的影響，嚴(yán)格保護(hù)隱私

CBDC對于貨幣政策和金融穩(wěn)定的影響主要取決于CBDC的設(shè)計。如果CBDC更類似現(xiàn)金，則影響相對有限。但若具有存款等金融資產(chǎn)的屬性，則可能引發(fā)存款替代，導(dǎo)致金融中介規(guī)模收縮并降低貨幣政策傳導(dǎo)效率。

鑒此，人民銀行妥善研發(fā)設(shè)計方案，有效降低負(fù)面影響。首先，我們堅持?jǐn)?shù)字人民幣的M0定位，不計付利息，降低與銀行存款的競爭。其次，采取雙層運(yùn)營體系，即央行實(shí)施中心化管理，保證對貨幣發(fā)行和貨幣政策的調(diào)控能力；商業(yè)銀行和支付機(jī)構(gòu)作為中介，為公眾進(jìn)行數(shù)字人民幣兌換并提供支付服務(wù)。再次，設(shè)置了錢包余額上限、交易金額上限等制度摩擦，盡可能降低擠兌風(fēng)險。同時，在試點(diǎn)過程中，對貨幣政策、金融市場和金融穩(wěn)定等方面的影響也是重要測試內(nèi)容。

CBDC需處理好隱私保護(hù)和預(yù)防犯罪之間的關(guān)系。目前國際社會的一個基本共識是CBDC不可能完全匿名，否則會加劇洗錢、恐怖融資等非法交易的風(fēng)險，損害公眾利益。但也有人質(zhì)疑，央行數(shù)字貨幣是否會導(dǎo)致央行掌控了太多的信息？

我們高度重視數(shù)字人民幣的個人信息保護(hù)問題，并采取了相應(yīng)的制度安排和技術(shù)設(shè)計。數(shù)字人民幣在匿名性方面采取“小額匿名，大額依法可溯”的原則，在收集個人信息時遵循“最少、必要”原則，采集的信息量少于現(xiàn)有電子支付工具。同時嚴(yán)格控制個人信息的儲存與使用，除非有明確的法律要求，人民銀行不得將相關(guān)信息提供給任何第三方或政府機(jī)構(gòu)。近期中國還出臺了《數(shù)據(jù)安全法》《個人信息保護(hù)法》等多部法律，從立法層面加強(qiáng)數(shù)據(jù)安全及隱私保護(hù)。

三、下一步計劃

我們始終強(qiáng)調(diào)，央行數(shù)字貨幣的使用和推廣應(yīng)遵循市場化的原則。也就是說老百姓需要兌換多少，我們就發(fā)行多少。中國地域廣闊、人口眾多、區(qū)域發(fā)展差異大，這些因素以及居民的支付習(xí)慣決定了在可預(yù)見的將來，現(xiàn)金仍將長期存在。只要存在對現(xiàn)金的需求，人民銀行就不會停止現(xiàn)金供應(yīng)或以行政命令對其進(jìn)行替換。

數(shù)字人民幣設(shè)計和用途主要是滿足國內(nèi)零售支付需求。跨境及國際使用相對復(fù)雜，涉及反洗錢、客戶盡職調(diào)查等法律問題，國際上也正在深入探討。鑒于跨境使用的復(fù)雜性，數(shù)字人民幣當(dāng)前以滿足國內(nèi)零售需求為主。

人民銀行愿與各國央行以及國際機(jī)構(gòu)加強(qiáng)數(shù)字貨幣領(lǐng)域的合作。我們已與國際清算銀行、泰國央行、阿聯(lián)酋央行及香港金管局聯(lián)合發(fā)起了多邊央行數(shù)字貨幣橋（mCBDC bridge）項目，共同研究央行數(shù)字貨幣在跨境支付中的作用和技術(shù)可行性。我們與歐央行也就CBDC的設(shè)計開展了技術(shù)層面的交流。未來，我們將繼續(xù)以開放包容的方式，與在座央行和國際組織探討CBDC的標(biāo)準(zhǔn)和原則，在推動國際貨幣體系向前發(fā)展的過程中，妥善應(yīng)對各類風(fēng)險挑戰(zhàn)。

最后，預(yù)祝本次會議圓滿成功！謝謝大家！

關(guān)鍵詞： 隱私 電子支付工具 數(shù)字貨幣 貨幣政策 人民幣